????

????最近有很多人向我咨詢，該如何保存財(cái)產(chǎn)或者把資產(chǎn)轉(zhuǎn)到其他國家去。這些人里既有在海外生活的美國人，也有其他國家的人。歐洲和澳大利亞的銀行往往不歡迎美國客戶，原因是美國《外國賬戶稅務(wù)合規(guī)法》以及相關(guān)條約要求銀行必須就非本國居民的銀行賬戶和保險(xiǎn)箱進(jìn)行申報(bào)。這個(gè)問題不光關(guān)系到美國公民，所有在海外存放資金的人都應(yīng)該對(duì)本國政府知曉此事感到擔(dān)心。

????當(dāng)然，我并不贊成逃稅、資助恐怖分子或者走私毒品，這些也正是政府聲稱要監(jiān)管海外資金的原因。就像機(jī)場安檢一樣，個(gè)別人導(dǎo)致的小概率風(fēng)險(xiǎn)會(huì)給所有人帶來麻煩。我經(jīng)常坐飛機(jī)出差，覺得嚴(yán)格的機(jī)場安保措施可以接受。但我的錢是自己的事，銀行和保險(xiǎn)公司不應(yīng)該向政府泄露我的賬戶、以及我怎么花自己的錢等這些事。

????眾所周知，各國政府都在提高資金出境的難度。個(gè)人電匯留有記錄，銀行會(huì)要求匯款人提供發(fā)票等材料說明資金去向和付款目的。公司也被告知，必須在政府干預(yù)下開展常規(guī)業(yè)務(wù)。最近，中國開始對(duì)企業(yè)向海外分支機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)移資金進(jìn)行嚴(yán)格監(jiān)管。比如說，一些企業(yè)通過分支機(jī)構(gòu)在盧森堡注冊(cè)商標(biāo)，因?yàn)楸R森堡不對(duì)知識(shí)產(chǎn)權(quán)使用費(fèi)征稅；然后，這些企業(yè)向分支機(jī)構(gòu)支付使用費(fèi)，以在中國使用商標(biāo)。結(jié)果是，分支機(jī)構(gòu)在盧森堡不用納稅，源自知識(shí)產(chǎn)權(quán)的收入也不在中國繳稅。對(duì)中國企業(yè)來說，在國外注冊(cè)商標(biāo)還有額外的好處，不僅僅可以避稅。不過，中國稅務(wù)部門已經(jīng)宣布，如果海外分支機(jī)構(gòu)實(shí)際上并未創(chuàng)立或使用注冊(cè)的商標(biāo)，企業(yè)支付的款項(xiàng)將被追蹤并課稅。

????我也曾在文章中談過使用大額現(xiàn)金有多么困難，即便是在有漫長的現(xiàn)金支付歷史且銀行系統(tǒng)遠(yuǎn)不如歐美先進(jìn)的亞洲?，F(xiàn)金很難追蹤，所以各國政府都不喜歡?，F(xiàn)在，如果有公司打算在香港辦理現(xiàn)金存款業(yè)務(wù)，銀行就會(huì)追問過多問題；澳門的博彩業(yè)之所以每況愈下，就是因?yàn)楣钕M(fèi)者無法攜帶那么多現(xiàn)金過境，也無法通過大陸引進(jìn)的移動(dòng)POS機(jī)套現(xiàn)。

????那么富人或想要?jiǎng)?chuàng)造和保存財(cái)富的人應(yīng)該怎樣做，才能避開政府的各項(xiàng)過度監(jiān)管措施呢？買黃金一直都是好辦法。黃金是人類發(fā)明的最佳貨幣，而且大多數(shù)監(jiān)管制度中都不把黃金視為“現(xiàn)金”。盡管確切數(shù)字很難找，但亞洲人確實(shí)正大量買入黃金。過去三年左右，黃金價(jià)格一直保持窄幅波動(dòng)，現(xiàn)在買入確實(shí)是個(gè)好時(shí)機(jī)。不過，我建議通過非傳統(tǒng)方式購買黃金，具體來說就是買1933年以前鑄造的美國稀有金幣。1933年之前美元是與黃金掛鉤的，約翰?皮爾龐特?摩根等個(gè)人和美國政府都以金幣形式儲(chǔ)藏了大量財(cái)富。20世紀(jì)30年代，美國控制了黃金市場，禁止用金幣從事普通商業(yè)交易，大多數(shù)金幣都被熔毀了。熔掉的金幣鑄成了金條，目前存放在肯塔基州諾克斯堡軍事基地。不過，也有許多金幣保留了下來，因?yàn)楫?dāng)時(shí)存放在美國以外的銀行，持有人都不是美國人，他們認(rèn)為美國老金幣的規(guī)格和純度比其他國家的金幣好。

????在全球各地，每天都有人買賣1933年以前鑄造的美國金幣；巴黎證券交易所和美國主要交易商都會(huì)公布金幣價(jià)格。由于受收藏者青睞且具有歷史意義，這些金幣較“熔化”后的實(shí)際價(jià)值都有一定溢價(jià)。長期來看溢價(jià)時(shí)高時(shí)低，但目前市場供給過剩，溢價(jià)處于歷史較低水平。

????舉例來說，投資者可以購買未流通品相的1927年美國20元金幣，由獨(dú)立第三方硬幣鑒定機(jī)構(gòu)提供真品擔(dān)保，收費(fèi)約為熔化后價(jià)值的十分之一。以前這種金幣的溢價(jià)曾達(dá)50%，甚至更高。然而，因?yàn)榇祟惱辖饚诺目偞媪坑邢匏云鋬r(jià)格不像金條一樣每天變化，也不會(huì)像黃金那樣在一年里（2012-2013年）貶值28%。

????更重要的是，由于這些金幣仍是美國法定貨幣，所以交易時(shí)不必納稅，投資者買入賣出時(shí)也無需申報(bào)。金幣過境時(shí)可以免繳關(guān)稅，也無須遵守之前提到的針對(duì)電匯、現(xiàn)金存款以及外國銀行賬戶的規(guī)定。

????中國投資者可以在任意地方投資數(shù)千萬元人民幣購買美國金幣，且所有權(quán)屬于私人信息，不會(huì)因任何監(jiān)管條例而被泄漏。小型投資者則可以酌情購買更常見的10美元和20美元面額金幣。投資者經(jīng)常選擇鑄造日期較為罕見以及品相較高的金幣，以利用更少量金幣保存盡可能多的財(cái)富——既方便計(jì)數(shù)，也便于轉(zhuǎn)移。

????當(dāng)然，投資智慧的本質(zhì)在于對(duì)通過資產(chǎn)組合多元化來減少風(fēng)險(xiǎn)，而且眾所周知，沒有哪一種單一資產(chǎn)類別能滿足你所有的投資目標(biāo)。但不管你是如何設(shè)計(jì)自己的投資組合的，我的建議總歸是，如非必要，切莫透露自己的個(gè)人投資和財(cái)產(chǎn)信息。（財(cái)富中文網(wǎng)）

????譯者：Charlie

????審校：夏林